บ้านของแนวรับและแนวต้าน Support and Resistance The House

บ้านของแนวรับและแนวต้าน Support and Resistance The House 

ลองนึกภาพว่าคุณกําลังดูหน้าตัดแนวตั้งของบ้านซึ่งแสดงในแผนผังในรูปที่ 7.18 กล่าวอีกนัยหนึ่งสิ่งที่เรากําลังดูอยู่คือบ้านที่ด้านหน้าทั้งหมดถูกลบออก ค่อนข้างเหมือนบ้านตุ๊กตาแบบโบราณที่เปิดประตูไว้ ตอนนี้คุณสามารถเห็นพื้นและเพดานทั้งหมดในบ้านและอย่างที่คุณเห็น ที่นี่เรามีชั้นล่างชั้นหนึ่งชั้นสองและหลังคา

เส้นสีดําคือตลาดที่ย้ายจากชั้นล่างไปที่หลังคาและกลับมาอีกครั้ง ให้ฉันอธิบายการเคลื่อนไหวของราคาในแผนผังขณะที่มันเคลื่อนผ่านบ้าน เพื่อให้เห็นภาพแนวคิดของแนวรับและแนวต้านได้ดียิ่งขึ้น

ตลาดขยับสูงขึ้นจากชั้นล่าง และในที่สุดก็ไปถึงเพดาน ซึ่งจะเคลื่อนเข้าสู่ความแออัดของราคาด้านข้าง ณ จุดนี้ เพดานเป็นพื้นที่ของความต้านทานราคาต่อการขยับสูงขึ้นสําหรับตลาด อย่างไรก็ตาม เมื่อถึงจุดหนึ่งเพดานถูกทะลุและตลาดก็ไต่ขึ้นสู่ชั้นหนึ่ง ตอนนี้ ณ จุดนี้เพดานของชั้นล่างได้กลายเป็นชั้นของชั้นหนึ่งแล้ว กล่าวอีกนัยหนึ่ง สิ่งที่เคยเป็นพื้นที่ของแนวต้านราคา ( Price Resistance ) ได้กลายเป็นพื้นที่แนวรับราคา ( Price Support )

ตลาดยังคงสูงขึ้นอย่างต่อเนื่องจนกว่าจะถึงเพดานของชั้นหนึ่ง ซึ่งราคาจะเคลื่อนเข้าสู่ระยะการรวมบัญชีอีกครั้ง ในที่สุดมันก็ทะลุขึ้นชั้นสอง ตอนนี้สิ่งที่เป็นแนวต้านของราคาที่แสดงโดยเพดานของชั้นหนึ่งตอนนี้เป็นแนวรับที่แสดงโดยพื้นของชั้นสอง 

ในที่สุดตลาดยังคงสูงขึ้นในบ้านของเราจนกระทั่งถึงเพดานของชั้นสองซึ่งความต้านทานราคาพิสูจน์แล้วว่าแข็งแกร่งเกินไปและตลาดกลับตัวที่ระดับนี้ เพดานยังคงมั่นคงและอุปสรรคของกิจกรรมราคาทําให้ตลาดไม่สามารถดําเนินต่อไปได้

จากนั้นตลาดจะขยับตัวลงโดยกลับตัวกลับไปที่พื้นซึ่งรวมตัวกันก่อนที่จะทะลุทะลวงและกลับลงมาผ่านพื้นและผ่านเพดานของระดับชั้นหนึ่ง ที่นี่เราเห็นสิ่งที่ตรงกันข้ามในการดําเนินการ สิ่งที่เป็นแนวรับราคาในแง่ของพื้นได้กลายเป็นแนวต้านราคาในแง่ของเพดาน

สิ่งนี้เกิดขึ้นซ้ําอีกครั้งที่ระดับชั้นแรก ก่อนที่ตลาดจะทะลุลงอีกครั้งในที่สุด โดยพื้นแนวรับราคากลายเป็นแนวต้านราคาในเพดาน และจากนั้นเราก็กลับไปที่จุดเริ่มต้นอีกครั้ง

แต่เหตุใดแนวคิดนี้จึงมีความสําคัญมาก?

แนวคิดของแนวรับและแนวต้านมีความสําคัญด้วยเหตุผลหลายประการ ประการแรก ดังที่เราได้เห็นไปแล้ว การฝ่าวงล้อมจากระยะการรวมบัญชีสามารถตรวจสอบได้ด้วยปริมาณ และหากได้รับการยืนยัน จะให้โอกาสในการซื้อขายที่ยอดเยี่ยม การซื้อขายที่เรียกว่าการฝ่าวงล้อม (Breakout Trades)

ประการที่สองและอาจสําคัญพอๆ กันเหตุผลที่แนวทางการซื้อขายนี้เป็นที่นิยมมากก็คือมันมีแนวคิดทั้งหมดของแนวรับและแนวต้านซึ่งก็คือในการสร้างภูมิภาคเหล่านี้และใช้เป็นส่วนหนึ่งของกลยุทธ์การซื้อขาย คุณมีผลโดยใช้พฤติกรรมราคาของตลาดเองเพื่อให้การป้องกันตําแหน่งของคุณ ฉันหมายความว่าในการซื้อขายโดยใช้การฝ่าวงล้อมตลาดได้วางอุปสรรคตามธรรมชาติของตัวเองเพื่อปกป้องคุณจากการเปลี่ยนแปลงอย่างกะทันหันในทิศทางของตลาดเมื่อแนวโน้มพัฒนาขึ้น

กลับไปที่การเคลื่อนไหวของราคาใน 'บ้าน' ของเรา เมื่อเราเข้าใกล้เพดานของชั้นแรก เราจะเข้าสู่ความแออัดของราคา หยุดชั่วคราว แล้วทะลุเข้าไปในห้องชั้นหนึ่งด้านบน ตอนนี้เรามี 'พื้นธรรมชาติ' ของแนวรับราคา ซึ่งให้ความคุ้มครองแก่เราในกรณีที่ตลาดหยุดชั่วคราวและอาจย้ายกลับไปทดสอบราคาในพื้นที่นี้ พื้นนี้เป็นการป้องกันตามธรรมชาติของเราที่กําหนดโดยตลาดสําหรับเรา ท้ายที่สุดเรารู้จากการศึกษา VSA ของเราว่าการย้ายกลับและผ่านพื้นที่นี้จะต้องใช้ความพยายามและปริมาณดังนั้นเราจึงมีพื้นที่สนับสนุนตามธรรมชาติที่ทํางานได้ในทางที่ดีของเรา พื้นไม่เพียงแต่ให้ความคุ้มครองแก่เราหากตลาดถอยกลับ แต่ยังให้การสนับสนุนตลาดในการขยับสูงขึ้นอย่างต่อเนื่อง

มันเป็น WIN/WIN คุณรู้สึกสบายใจที่รู้ว่าเมื่อตลาดทะลุเพดานของแนวต้านราคาไม่เพียง แต่จะกลายเป็นพื้นของแนวรับราคาเท่านั้น แต่ยังกลายเป็นอุปสรรคของการป้องกันราคาในกรณีที่มีการทดสอบซ้ําในระยะสั้นของพื้นที่นี้ ตัวอย่างเช่น การหยุดการขาดทุนใด ๆ สามารถวางไว้ในบริเวณด้านล่างของความแออัดของราคา นี่คือเหตุผลที่การซื้อขายแบบฝ่าวงล้อมเป็นที่นิยมอย่างมาก และเมื่อได้รับการสนับสนุนด้วยการตรวจสอบความถูกต้องของ VSA จะมีประสิทธิภาพมากยิ่งขึ้น

หลักการเดียวกันนี้ใช้เมื่อตลาดเคลื่อนไหวต่ําลง ในตัวอย่าง 'บ้าน' ของเราเราอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น แต่ถ้าเราใช้ตัวอย่างแนวโน้มขาลง

เมื่อหยิบการเคลื่อนไหวของราคาที่ตลาดกลับตัวที่ระดับหลังคาเรากําลังเข้าใกล้ชั้นสองระดับชั้น ตลาดเคลื่อนเข้าสู่ความแออัดแล้วทะลุเพดานของห้องชั้นหนึ่งด้านล่าง สิ่งที่เป็นพื้นของแนวรับราคาได้กลายเป็นเพดานของแนวต้านราคา และข้อเสนออีกครั้งสองสิ่ง ความต้านทานของราคาต่อการกลับตัวในระยะสั้น เพิ่มแรงกดดันในการเคลื่อนตัวลง และประการที่สอง เป็นอุปสรรคตามธรรมชาติของการป้องกันราคาในกรณีที่มีการดึงกลับในระยะสั้น 

เป็นอีกครั้งที่มันเป็นสถานการณ์ WIN/WIN สําหรับเทรดเดอร์ฝ่าวงล้อมคราวนี้ไปที่ด้านสั้นของตลาด

นี่คือการใช้แนวคิดนี้ในการรับตําแหน่งการซื้อขายเมื่อการเคลื่อนไหวของตลาดพัฒนาขึ้น แต่พลังของมันยังอยู่ในการเคลื่อนไหวของราคาและประวัติศาสตร์ที่ตลาดทิ้งไว้เบื้องหลัง ตลาดทิ้ง DNA ของตัวเองฝังอยู่ในแผนภูมิ ความแออัดของราคาเหล่านี้ยังคงอยู่บนแผนภูมิตลอดไป ราคาเคลื่อนตัวต่อไป แต่พื้นที่เหล่านี้ยังคงอยู่ และเมื่อถึงจุดหนึ่งในอนาคต พฤติกรรมของราคาจะเคลื่อนกลับเข้าสู่ภูมิภาคเหล่านี้ และในขั้นตอนนี้ พื้นที่เหล่านี้ ซึ่งมักจะอยู่เฉยๆ เป็นเวลานาน จากนั้นก็มีพลังอีกครั้ง และทําให้เกิดคําถามว่าตลาดมีความทรงจําหรือไม่

หรือเป็นเพราะในฐานะเทรดเดอร์เราทุกคนกําลังดูแผนภูมิเดียวกันดังนั้นพื้นที่ของราคาเหล่านี้จึงกลายเป็นคําทํานายที่เติมเต็มตัวเอง? บางทีอาจเป็นเพราะพื้นที่เหล่านี้มีประชากรหนาแน่นด้วยเทรดเดอร์ที่อ่อนแอ ยังคงถือครองและรอการกลับตัวเพื่อให้พวกเขาสามารถออกได้ด้วยการขาดทุนเล็กน้อยหรือกําไรเล็กน้อย?

มันอาจเป็นการรวมกันของสิ่งเหล่านี้ ไม่ว่าด้วยเหตุผลใดก็ตามพื้นที่เหล่านี้สามารถและมีบทบาทสําคัญในพฤติกรรมราคาเนื่องจากตลาดมีการเยี่ยมชมซ้ําแล้วซ้ําเล่า อีกครั้งที่มีพื้นที่แออัดกว้างขวางผลกระทบที่สําคัญกว่า

กลับไปที่แผนผังบ้านของเราอีกครั้งและโดยเฉพาะอย่างยิ่งความล้มเหลวในการทําลายเพดานของความต้านทานบนชั้นสอง สาเหตุของความล้มเหลวนี้ในกราฟราคาอาจเป็นผลมาจากความแออัดของราคาเก่าที่ยั่งยืนในภูมิภาคเดียวกันและความล้มเหลวในระดับนี้ในอดีต หากตลาดล้มเหลวในระดับนี้ก่อนหน้านี้ ซึ่งในฐานะเทรดเดอร์ คุณจะเห็นบนกราฟราคาของคุณที่มีพื้นที่ของความแออัดของราคาในกรอบเวลาที่ยาวนานขึ้น ก็มีโอกาสทุกครั้งที่ตลาดจะล้มเหลวในระดับนี้อีกครั้ง ท้ายที่สุดก็มีเหตุผล นี่อาจเป็นจุดไคลแม็กซ์ของการขาย ซึ่งเกิดขึ้นเมื่อหลายปีก่อน และสิ่งที่ครั้งหนึ่งเคยถือว่าซื้อมากเกินไปในระดับนี้ถือว่าเป็นมูลค่ายุติธรรม

อย่างไรก็ตาม ในฐานะเทรดเดอร์ นี่เป็นระดับสําคัญ และปริมาณจะให้เบาะแสทั้งหมดที่เราต้องการเพื่อตรวจสอบการเคลื่อนไหวของราคาในภายหลัง หากนี่เป็นพื้นที่เก่าของความแออัดของราคา ซึ่งระดับที่ตลาดล้มเหลวและกลับตัวก่อนหน้านี้ แล้วหากประสบความสําเร็จในการทะลุเพดานในโอกาสนี้ ก็จะเพิ่มความสําคัญมากขึ้นในการขยับให้สูงขึ้น และแพลตฟอร์มการสนับสนุนที่แข็งแกร่งจะอยู่ในที่  ความล้มเหลวจะบ่งบอกถึงตลาดที่อ่อนแอมาก และสิ่งที่เราจะพิจารณาเมื่อพิจารณารูปแบบราคาที่สําคัญ

นี่คือพลังของแนวรับและแนวต้าน เป็นตลาดที่ส่งสัญญาณถึงความแออัดของราคาทั้งหมดที่เกิดขึ้นอย่างต่อเนื่อง พวกเขาเป็น DNA ของตลาด ประวัติศาสตร์และเรื่องราวชีวิตของมันรวมกันเป็นหนึ่งเดียว และอย่างที่คุณคาดหวังจะทํางานในลักษณะเดียวกันทุกประการไม่ว่าตลาดจะลดลงหรือเพิ่มขึ้น ในตัวอย่างนี้ ตลาดกลับตัวจากแนวต้าน แต่ทรงพลังไม่แพ้กันคือแนวคิดของแนวรับเก่าเมื่อตลาดร่วงลง พื้นที่เหล่านี้จะเป็นแพลตฟอร์มการสนับสนุนตามธรรมชาติเพื่อหยุดการลดลงของตลาดและเช่นเดียวกับในตลาดที่เพิ่มขึ้นหากพื้นที่เหล่านี้ลึกและกว้างก็มีความสําคัญเพิ่มขึ้นซึ่งจะเพิ่มขึ้นหากมีการกลับตัวครั้งใหญ่ในระดับนี้ในอดีต

โดยธรรมชาติแล้วพื้นที่แออัดของราคามีทุกรูปแบบและทุกขนาด และในทุกกรอบเวลา ดัชนีหุ้นอาจซื้อขายในช่วงแคบเป็นเวลาหลายวันหรือหลายสัปดาห์ คู่สกุลเงินอาจเคลื่อนตัวไปด้านข้างเป็นเวลาหลายเดือน พันธบัตรมักจะซื้อขายในช่วงที่แคบมาก โดยเฉพาะอย่างยิ่งในวิกฤตการเงินในปัจจุบัน หุ้นอาจยังคงแช่อยู่เป็นเวลาหลายเดือน

ในทางกลับกัน พื้นที่ที่มีความแออัดของราคาอาจคงอยู่สองสามนาทีหรือสองสามชั่วโมง แนวคิดพื้นฐานยังคงเหมือนเดิม เพราะในฐานะผู้ค้า VSA สิ่งที่เราต้องจําไว้คือเหตุและผลนั้นควบคู่กัน พื้นที่ของความแออัดของราคาในกราฟ 5 นาทีจะยังคงให้แนวรับและแนวต้านแก่เทรดเดอร์ระหว่างวัน พร้อมกับโอกาสในการซื้อขายแบบฝ่าวงล้อม แต่ในบริบทของระยะยาวจะมีผลเพียงเล็กน้อย อย่างไรก็ตาม ย้ายไปยังตราสารเดียวกันในกราฟรายวัน และหากเราเห็นความแออัดของราคาที่ลึก จะมีความสําคัญ

นี่เป็นอีกเหตุผลหนึ่งสําหรับการซื้อขายโดยใช้แผนภูมิและกรอบเวลาหลายรายการ ความแออัดของราคาในกราฟ 5 นาทีจะมีความสําคัญน้อยกว่ากราฟ 15 นาที มากกว่ากราฟรายชั่วโมง กล่าวอีกนัยหนึ่งคือยิ่งกรอบเวลานานเท่าใดความสําคัญก็จะยิ่งมากขึ้นสิ่งอื่น ๆ ทั้งหมดจะเท่ากัน

แนวรับและแนวต้านเป็นแนวคิดที่ทรงพลังในตัวเอง จับคู่กับ VSA และมันจะกลายเป็นอีกหนึ่งรากฐานที่สําคัญของวิธีการซื้อขายของคุณโดยพิจารณาจากปริมาณและราคา